Podwójna presja celu „podwójnego węglowego” i globalnego bezpieczeństwa żywnościowego głęboko przekształca strategiczny przemysł chemikaliów rolniczych. Nadwyżka zdolności produkcyjnych i ryzyka geopolityczne współistnieją, a zapewnienie dostaw i stabilnych cen przeplata się z zieloną transformacją. Rozpoczęła się transformacja z „kamienia kotwicznego gwarantującego podaż” w „zielony nowy silnik”.
1, Rynek globalny się rozgrzewa, a Chiny mocno siedzą w „depresji cenowej”
Do 2025 roku globalna wielkość rynku nawozów i pestycydów osiągnie 1378,9 miliarda juanów, z czego Chiny będą stanowić około 303,4 miliarda juanów. Oczekuje się, że do 2032 roku rynek globalny osiągnie 1,871 biliona juanów, ze skumulowanym rocznym wskaźnikiem wzrostu wynoszącym 4,46%. Chiński rynek środków produkcji rolnej przekroczył 1,2 biliona juanów (nawozy stanowią 58%, a pestycydy 22%). W okresie wiosennych zasiewów w 2026 roku Chiny staną się „depresją cenową” na globalnym rynku nawozów, z wystarczającą podażą i stabilnymi cenami.
2, Nawóz azotowy: innowacyjna wysoka zdolność produkcyjna, równoważąca podaż i eksport
Oczekiwana efektywna zdolność produkcyjna mocznika w 2026 roku wyniesie 77,5 miliona ton, z produkcją 76,5 miliona ton, obie osiągając historyczne maksima. W okresie wiosennych zasiewów dzienna produkcja wynosiła 216 900 ton, a wskaźnik wykorzystania zdolności produkcyjnych 86,63%. Jednakże, jeśli wszystkie urządzenia zostaną uruchomione, sprzeczność między podażą a popytem pogłębi się. Kwota eksportowa na mocznik w 2026 roku wynosi tylko 3,3 miliona ton, a nowe kwoty zostaną zawieszone w okresie wiosennych zasiewów, aby priorytetowo traktować krajową podaż.
3, Nawóz potasowy: przełom w łańcuchu dostaw w grze geopolitycznej
Globalne zasoby soli potasowych są silnie skoncentrowane (Kanada, Białoruś i Rosja stanowią 68,2%, podczas gdy Chiny tylko 5,2%), z zależnością od importu przekraczającą 60%. Do 2025 roku Rosja i Białoruś zmniejszą swoją produkcję łącznie o 1,3-1,5 miliona ton. Ścieżka przełomu Chin: ① Baza w Laosie - Asia Potassium International ma zdolność produkcyjną 3 miliony ton, a chińskie przedsiębiorstwa budują łącznie 3,5 miliona ton rocznie, czyniąc Laos drugim co do wielkości źródłem importu chlorku potasu dla Chin (stanowiąc 18,51%); ② Duży kontrakt blokuje cenę 348 USD za tonę (CFR), utrzymując globalną „depresję cenową”. Średnia cena chlorku potasu w styczniu 2026 roku wynosi 3295 juanów/tonę, co oznacza wzrost o 27,52% rok do roku.
4, Nawozy fosforowe i pestycydy: presja popytu, eksport „anty-internalizacja”
W 2025 roku krajowa zdolność produkcyjna nawozów fosforowych wyniesie 22,7 miliona ton (przeliczone na czystą substancję), z produkcją 18,5 miliona ton i gwarantowaną podażą. Jednak cena surowców siarkowych znacznie wzrosła (w marcu cena siarki granulowanej w portach nad rzeką Jangcy wynosiła 5850 juanów/tonę, co oznacza wzrost o 41% w porównaniu do okresu przed świętami). W zakresie pestycydów chińska zdolność produkcyjna glifosatu stanowi 68,6% światowej produkcji (810 000 ton/rok). Od kwietnia 2026 roku zostanie anulowany zwrot podatku od eksportu surowców takich jak glifosat amoniowy, a „anty-internalizacja” przemysłu pogłębi się.
5, Przekształcenie polityki: transformacja niskoemisyjna i zmiany w modelach eksportowych
W 2026 roku zostanie wdrożonych wiele polityk: ocena zużycia energii przesunie się w kierunku podwójnej kontroli emisji dwutlenku węgla; Kompleksowe wdrożenie CBAM w Unii Europejskiej; Centralny dokument nr 1 wyraźnie promuje transformację nawozów z „konsumpcji” na „wydajność i zieloność”, nadając priorytet sześciu rodzajom zielonych produktów, takich jak nawozy bioorganiczne oraz nawozy o spowolnionym i kontrolowanym uwalnianiu. W zakresie modelu eksportowego globalny przetarg Indii na 2,6 miliona ton mocznika nie znalazł oferentów z powodu dużej różnicy cenowej; Chińska kwota eksportowa w wysokości 3,3 miliona ton priorytetowo traktuje ochronę ASEAN, Afryki i Ameryki Łacińskiej.
6, Transformacja wysokiej klasy: od „sprzedaży produktów” do „sprzedaży rozwiązań”
Zielonizacja i funkcjonalizacja produktów: Plan stabilnego wzrostu siedmiu departamentów promuje wydajny i specjalistyczny rozwój nawozów o spowolnionym uwalnianiu, nawozów rozpuszczalnych w wodzie, nawozów płynnych itp.; Wiodące przedsiębiorstwa, takie jak Xinyangfeng, budują system zielonych produktów skoncentrowany wokół nawozów funkcjonalnych.
Zielony amoniak i zielony alkohol prowadzą transformację zerową emisji dwutlenku węgla: zainstalowana moc energii wiatrowej i słonecznej stanowi 47,3%, historycznie przewyższając moc energii cieplnej. Wykorzystanie zielonej energii do produkcji wodoru, a następnie zielonego amoniaku i zielonego alkoholu stało się ważną ścieżką rozwiązania problemu zużycia nowej energii.
Lista kluczowych punktów
Globalny rynek się rozgrzewa: globalny rynek nawozów i pestycydów ma osiągnąć 1378,9 miliarda juanów do 2025 roku i 187,1 miliarda juanów do 2032 roku, CAGR 4,46%
Chińska „depresja cenowa”: najbardziej stabilna depresja cen nawozów na świecie podczas wiosennych zasiewów, zapewniająca silne wsparcie dla bezpieczeństwa żywnościowego i gwarantująca podaż
Nowy rekord zdolności produkcyjnej nawozów azotowych: zdolność produkcyjna mocznika wynosząca 77,5 miliona ton i produkcja 76,5 miliona ton w 2026 roku, obie osiągające historyczne maksima
Przełom w łańcuchu dostaw nawozów potasowych: baza w Laosie tworzy zdolność produkcyjną 3,5 miliona ton, duży kontrakt blokuje „depresję cenową” 348 USD/tonę
Anty-konkurencja wewnętrzna w eksporcie pestycydów: anulowano zwroty podatku od eksportu surowców takich jak glifosat amonowy, a Chiny stanowią 68,6% globalnej zdolności produkcyjnej glifosatu
Podwójna kontrola emisji dwutlenku węgla: przemysł nawozów azotowych przoduje we włączeniu do oceny, zielony amoniak i zielony alkohol stają się nowym torem transformacji
Silne wsparcie polityczne: Centralny dokument nr 1 określa mapę drogową dla redukcji wolumenu i zwiększenia wydajności, a sześć rodzajów zielonych nawozów otrzymuje priorytetowe wsparcie
Podwójna presja celu „podwójnego węglowego” i globalnego bezpieczeństwa żywnościowego głęboko przekształca strategiczny przemysł chemikaliów rolniczych. Nadwyżka zdolności produkcyjnych i ryzyka geopolityczne współistnieją, a zapewnienie dostaw i stabilnych cen przeplata się z zieloną transformacją. Rozpoczęła się transformacja z „kamienia kotwicznego gwarantującego podaż” w „zielony nowy silnik”.
1, Rynek globalny się rozgrzewa, a Chiny mocno siedzą w „depresji cenowej”
Do 2025 roku globalna wielkość rynku nawozów i pestycydów osiągnie 1378,9 miliarda juanów, z czego Chiny będą stanowić około 303,4 miliarda juanów. Oczekuje się, że do 2032 roku rynek globalny osiągnie 1,871 biliona juanów, ze skumulowanym rocznym wskaźnikiem wzrostu wynoszącym 4,46%. Chiński rynek środków produkcji rolnej przekroczył 1,2 biliona juanów (nawozy stanowią 58%, a pestycydy 22%). W okresie wiosennych zasiewów w 2026 roku Chiny staną się „depresją cenową” na globalnym rynku nawozów, z wystarczającą podażą i stabilnymi cenami.
2, Nawóz azotowy: innowacyjna wysoka zdolność produkcyjna, równoważąca podaż i eksport
Oczekiwana efektywna zdolność produkcyjna mocznika w 2026 roku wyniesie 77,5 miliona ton, z produkcją 76,5 miliona ton, obie osiągając historyczne maksima. W okresie wiosennych zasiewów dzienna produkcja wynosiła 216 900 ton, a wskaźnik wykorzystania zdolności produkcyjnych 86,63%. Jednakże, jeśli wszystkie urządzenia zostaną uruchomione, sprzeczność między podażą a popytem pogłębi się. Kwota eksportowa na mocznik w 2026 roku wynosi tylko 3,3 miliona ton, a nowe kwoty zostaną zawieszone w okresie wiosennych zasiewów, aby priorytetowo traktować krajową podaż.
3, Nawóz potasowy: przełom w łańcuchu dostaw w grze geopolitycznej
Globalne zasoby soli potasowych są silnie skoncentrowane (Kanada, Białoruś i Rosja stanowią 68,2%, podczas gdy Chiny tylko 5,2%), z zależnością od importu przekraczającą 60%. Do 2025 roku Rosja i Białoruś zmniejszą swoją produkcję łącznie o 1,3-1,5 miliona ton. Ścieżka przełomu Chin: ① Baza w Laosie - Asia Potassium International ma zdolność produkcyjną 3 miliony ton, a chińskie przedsiębiorstwa budują łącznie 3,5 miliona ton rocznie, czyniąc Laos drugim co do wielkości źródłem importu chlorku potasu dla Chin (stanowiąc 18,51%); ② Duży kontrakt blokuje cenę 348 USD za tonę (CFR), utrzymując globalną „depresję cenową”. Średnia cena chlorku potasu w styczniu 2026 roku wynosi 3295 juanów/tonę, co oznacza wzrost o 27,52% rok do roku.
4, Nawozy fosforowe i pestycydy: presja popytu, eksport „anty-internalizacja”
W 2025 roku krajowa zdolność produkcyjna nawozów fosforowych wyniesie 22,7 miliona ton (przeliczone na czystą substancję), z produkcją 18,5 miliona ton i gwarantowaną podażą. Jednak cena surowców siarkowych znacznie wzrosła (w marcu cena siarki granulowanej w portach nad rzeką Jangcy wynosiła 5850 juanów/tonę, co oznacza wzrost o 41% w porównaniu do okresu przed świętami). W zakresie pestycydów chińska zdolność produkcyjna glifosatu stanowi 68,6% światowej produkcji (810 000 ton/rok). Od kwietnia 2026 roku zostanie anulowany zwrot podatku od eksportu surowców takich jak glifosat amoniowy, a „anty-internalizacja” przemysłu pogłębi się.
5, Przekształcenie polityki: transformacja niskoemisyjna i zmiany w modelach eksportowych
W 2026 roku zostanie wdrożonych wiele polityk: ocena zużycia energii przesunie się w kierunku podwójnej kontroli emisji dwutlenku węgla; Kompleksowe wdrożenie CBAM w Unii Europejskiej; Centralny dokument nr 1 wyraźnie promuje transformację nawozów z „konsumpcji” na „wydajność i zieloność”, nadając priorytet sześciu rodzajom zielonych produktów, takich jak nawozy bioorganiczne oraz nawozy o spowolnionym i kontrolowanym uwalnianiu. W zakresie modelu eksportowego globalny przetarg Indii na 2,6 miliona ton mocznika nie znalazł oferentów z powodu dużej różnicy cenowej; Chińska kwota eksportowa w wysokości 3,3 miliona ton priorytetowo traktuje ochronę ASEAN, Afryki i Ameryki Łacińskiej.
6, Transformacja wysokiej klasy: od „sprzedaży produktów” do „sprzedaży rozwiązań”
Zielonizacja i funkcjonalizacja produktów: Plan stabilnego wzrostu siedmiu departamentów promuje wydajny i specjalistyczny rozwój nawozów o spowolnionym uwalnianiu, nawozów rozpuszczalnych w wodzie, nawozów płynnych itp.; Wiodące przedsiębiorstwa, takie jak Xinyangfeng, budują system zielonych produktów skoncentrowany wokół nawozów funkcjonalnych.
Zielony amoniak i zielony alkohol prowadzą transformację zerową emisji dwutlenku węgla: zainstalowana moc energii wiatrowej i słonecznej stanowi 47,3%, historycznie przewyższając moc energii cieplnej. Wykorzystanie zielonej energii do produkcji wodoru, a następnie zielonego amoniaku i zielonego alkoholu stało się ważną ścieżką rozwiązania problemu zużycia nowej energii.
Lista kluczowych punktów
Globalny rynek się rozgrzewa: globalny rynek nawozów i pestycydów ma osiągnąć 1378,9 miliarda juanów do 2025 roku i 187,1 miliarda juanów do 2032 roku, CAGR 4,46%
Chińska „depresja cenowa”: najbardziej stabilna depresja cen nawozów na świecie podczas wiosennych zasiewów, zapewniająca silne wsparcie dla bezpieczeństwa żywnościowego i gwarantująca podaż
Nowy rekord zdolności produkcyjnej nawozów azotowych: zdolność produkcyjna mocznika wynosząca 77,5 miliona ton i produkcja 76,5 miliona ton w 2026 roku, obie osiągające historyczne maksima
Przełom w łańcuchu dostaw nawozów potasowych: baza w Laosie tworzy zdolność produkcyjną 3,5 miliona ton, duży kontrakt blokuje „depresję cenową” 348 USD/tonę
Anty-konkurencja wewnętrzna w eksporcie pestycydów: anulowano zwroty podatku od eksportu surowców takich jak glifosat amonowy, a Chiny stanowią 68,6% globalnej zdolności produkcyjnej glifosatu
Podwójna kontrola emisji dwutlenku węgla: przemysł nawozów azotowych przoduje we włączeniu do oceny, zielony amoniak i zielony alkohol stają się nowym torem transformacji
Silne wsparcie polityczne: Centralny dokument nr 1 określa mapę drogową dla redukcji wolumenu i zwiększenia wydajności, a sześć rodzajów zielonych nawozów otrzymuje priorytetowe wsparcie
